28. Andere Rückstellungen

Angaben in Tausend Euro

31.12.2016

31.12.2015

Leistungsorientierte Rückstellungen

599.641

600.394

Sonstige Rückstellungen

199.096

196.049

Summe

798.737

796.442

Leistungsorientierte Versorgungsverpflichtungen

Angaben in Tausend Euro

Barwert der Pensions­verpflichtungen

Beizulegender Zeitwert des Planvermögens

Nettoschuld der Pensions­verpflichtungen

Abfertigungs­rückstellungen

Gesamtbetrag der leistungsorientierten Versorgungs­verpflichtungen

Stand 1. Jänner 2016

501.883

–77.246

424.637

175.757

600.394

Laufender Dienstzeitaufwand

16.183

0

16.183

6.837

23.020

Zinsaufwand/-ertrag

9.720

0

9.720

2.162

11.882

Nachzuverrechnender Dienstzeitaufwand und Gewinne oder Verluste aus Abgeltungen

1.582

0

1.582

1

1.584

In der Konzerngewinn- und -verlustrechnung erfasste Komponenten der leistungsorientierten Kosten

27.485

0

27.485

9.001

36.485

 

 

 

 

 

 

Ertrag aus Planvermögen (mit Ausnahme der Beträge, die erfolgswirksam erfasst werden)

0

460

460

8

468

Versicherungsmathematische Gewinne und Verluste, die aus der Veränderung von demografischen Annahmen entstehen

0

0

0

273

273

Versicherungsmathematische Gewinne und Verluste, die aus der Veränderung von finanziellen Annahmen entstehen

–3.398

0

–3.398

5.613

2.215

Versicherungsmathematische Gewinne und Verluste, die aus erfahrungsbedingten Anpassungen entstehen

8.661

0

8.661

–4.011

4.650

Im sonstigen Ergebnis erfasste Neubewertungen

5.263

460

5.723

1.883

7.606

 

 

 

 

 

 

Veränderung aus Währungsumrechnung

–16

0

–16

–2

–17

Aus dem Plan geleistete Zahlungen

–21.006

0

–21.006

–12.862

–33.867

Beiträge zum Planvermögen

0

–11.103

–11.103

0

–11.103

Übertragungsbetrag aufgrund von Zugängen

1

0

1

1.952

1.953

Übertragungsbetrag aufgrund von Abgängen

–12.213

12.277

64

–222

–158

Änderung des Konsolidierungskreises

0

0

0

0

0

 

0

0

0

–1.652

–1.652

Stand 31. Dezember 2016

501.397

–75.612

425.785

173.856

599.641

Angaben in Tausend Euro

Barwert der leistungs­orientierten Pensions­verpflichtungen

Beizulegender Zeitwert des Planvermögens

Nettoschuld aus leistungsorientierten Pensions­verpflichtungen

Abfertigungs­verpflichtungen

Gesamtbetrag der leistungsorientierten Versorgungs­verpflichtungen

Stand 1. Jänner 2015

503.899

–71.492

432.407

179.263

611.670

Laufender Dienstzeitaufwand

18.026

0

18.026

7.164

25.189

Zinsaufwand/-ertrag

12.264

–1.829

10.436

3.697

14.133

Nachzuverrechnender Dienstzeitaufwand und Gewinne oder Verluste aus Abgeltungen

–47.782

0

–47.782

–13.398

–61.180

In der Konzerngewinn- und -verlustrechnung erfasste Komponenten der leistungsorientierten Kosten

–17.492

–1.829

–19.321

–2.537

–21.858

 

 

 

 

 

 

Ertrag aus Planvermögen (mit Ausnahme der Beträge, die erfolgswirksam erfasst werden)

0

–409

–409

0

–409

Versicherungsmathematische Gewinne und Verluste, die aus der Veränderung von demografischen Annahmen entstehen

0

0

0

147

147

Versicherungsmathematische Gewinne und Verluste, die aus der Veränderung von finanziellen Annahmen entstehen

33.519

0

33.519

16.434

49.953

Versicherungsmathematische Gewinne und Verluste, die aus erfahrungsbedingten Anpassungen entstehen

11.008

0

11.008

–2.701

8.307

Im sonstigen Ergebnis erfasste Neubewertungen

44.527

–409

44.118

13.881

57.999

 

 

 

 

 

 

Veränderung aus Währungsumrechnung

1

0

1

0

1

Aus dem Plan geleistete Zahlungen

–21.900

0

–21.900

–16.786

–38.687

Beiträge zum Planvermögen

0

–6.261

–6.261

0

–6.261

Übertragungsbetrag aufgrund von Zugängen

0

0

0

458

458

Übertragungsbetrag aufgrund von Abgängen

–7.772

2.728

–5.044

–461

–5.505

Änderung des Konsolidierungskreises

620

17

637

1.940

2.577

Stand 31. Dezember 2015

501.883

–77.246

424.637

175.757

600.394

Das Planvermögen der leistungsorientierten Pensionsverpflichtungen setzt sich wie folgt zusammen:

Angaben in Prozent

31.12.2016

31.12.2015

Notiert
(an aktivem Markt)

Nicht notiert

Notiert
(an aktivem Markt)

Nicht notiert

Renten – Euro

17,7

0,3

28,8

0,0

Renten – Euro High Yield

7,3

0,4

4,4

2,3

Unternehmensanleihen – Euro

22,0

1,7

19,6

2,2

Aktien – Euro

11,7

0,0

7,4

0,0

Aktien – Non-Euro

7,1

0,0

5,9

0,0

Aktien – Emerging Markets

5,5

0,1

0,3

0,0

Alternative Investmentinstrumente

2,7

0,0

1,3

0,0

Immobilien

0,0

0,0

0,0

1,6

Bargeld

0,1

19,2

0,0

10,1

Renten HTM/Festgeld

4,2

0,0

16,1

0,0

Summe

78,3

21,7

83,8

16,2

Der Bewertung der leistungsorientierten Versorgungsverpflichtungen wurden die folgenden versicherungsmathematischen Berechnungsparameter zugrunde gelegt:

Angewendete Berechnungsfaktoren

Angaben in Prozent

2016

2015

Rechnungszins

 

 

Abfertigungsverpflichtungen

0,9

1,3

Pensionsverpflichtungen

1,6

2,0

Valorisierung der Bezüge

3,0

3,0

Valorisierung der Pensionen

2,0

2,0

Fluktuationsrate

dienstjahresabhängig

dienstjahresabhängig

Rechnungsgrundlagen

AVÖ 2008 P – Pagler & Pagler/ Angestellte

AVÖ 2008 P – Pagler & Pagler/ Angestellte

Gewichtete durchschnittliche Laufzeiten in Jahren

 

Leistungsorientierte
Pensionsverpflichtungen

Abfertigungs­verpflichtungen

31.12.2016

14,4

8,3

31.12.2015

13,8

8,4

Investitionsrisiko

Der Barwert der leistungsorientierten Versorgungsverpflichtungen wird unter Anwendung eines Diskontierungszinssatzes berechnet, der basierend auf der Rendite hochwertiger Unternehmensanleihen bestimmt wird. Sollte die Entwicklung des Planvermögens hinter dieser Rendite zurückbleiben, entsteht ein Defizit. Die Pläne der verschiedenen Versorgungsverpflichtungen enthalten eine diversifizierte Mischung aus Wertpapieren. Darin enthalten sind hauptsächlich Renten, Unternehmensanleihen, Aktien und sonstige Eigenkapitalinstrumente etc. Mit sinkender der Pläne beabsichtigt der Konzern das Investitionsrisiko zu reduzieren, indem das Portfolio an Assets kontinuierlich an die Anforderungen der leistungsorientierten Versorgungspläne angepasst wird.

Zinsänderungsrisiko

Ein Rückgang der Rendite von Unternehmensanleihen führt zu einem Anstieg des Barwerts der leistungsorientierten Versorgungsverpflichtungen. Dieser Effekt wird jedoch teilweise abgefangen durch die Erhöhung des Planvermögens bzw. durch höhere Erträge aus dem Planvermögen.

Lebenserwartung

Der Barwert der Versorgungsverpflichtungen aus Pensionen ist unter anderem stark von der Lebenserwartung der Begünstigten abhängig. Eine Zunahme der Lebenserwartung der begünstigten Arbeitnehmer führt zu einer Erhöhung der leistungsorientierten Versorgungsverpflichtung.

Gehaltsrisiko

Der Barwert der leistungsorientierten Versorgungsverpflichtungen wird auf Basis der zukünftigen Gehälter der Begünstigten ermittelt. In diesem Sinne führen Gehaltserhöhungen zu einer Erhöhung der leistungsorientierten Versorgungsverpflichtung. Die Mehrheit der Assets aus dem Planvermögen ist nicht an irgendwelche Inflations- oder Gehaltssteigerungsraten indexiert.

Die Sensitivität der leistungsorientierten Versorgungsverpflichtungen auf Änderungen in den gewichteten versicherungsmathematischen Berechnungsparametern beträgt:

Sensitivitätsanalyse 2016

 

Leistungsorientierte Pensionsverpflichtungen

Abfertigungs­verpflichtungen

Restlebenserwartung

 

 

Veränderung der DBO (+1 Jahr)

3,4 %

 

Veränderung der DBO (–1 Jahr)

–3,6 %

 

Rechnungszins

 

 

Veränderung der DBO (+1 %)

–11,8 %

–7,8 %

Veränderung der DBO (–1 %)

14,7 %

8,9 %

Steigerungssatz für künftige Gehälter

 

 

Veränderung der DBO (+0,75 %)

1,4 %

6,4 %

Veränderung der DBO (–0,75 %)

–1,4 %

–5,9 %

Steigerungssatz für künftige Pensionen

 

 

Veränderung der DBO (+0,25 %)

3,0 %

 

Veränderung der DBO (–0,25 %)

–2,9 %

 

Sensitivitätsanalyse 2015

 

Leistungsorientierte Pensionsverpflichtungen

Abfertigungs­verpflichtungen

Restlebenserwartung

 

 

Veränderung der DBO (+1 Jahr)

3,2 %

 

Veränderung der DBO (–1 Jahr)

–3,4 %

 

Rechnungszins

 

 

Veränderung der DBO (+1 %)

–11,9 %

–7,1 %

Veränderung der DBO (–1 %)

14,8 %

9,0 %

Steigerungssatz für künftige Gehälter

 

 

Veränderung der DBO (+0,75 %)

1,6 %

5,9 %

Veränderung der DBO (–0,75 %)

–1,5 %

–6,0 %

Steigerungssatz für künftige Pensionen

 

 

Veränderung der DBO (+0,25 %)

3,0 %

 

Veränderung der DBO (–0,25 %)

–2,9 %

 

Im Rahmen einer beitragsorientierten Mitarbeitervorsorge zahlt der Arbeitgeber festgelegte Beiträge an Mitarbeitervorsorgekassen ein. Die Verpflichtung des Arbeitgebers ist durch die Zahlung der Beiträge erfüllt.

Angaben in Tausend Euro

1-12/2016

1-12/2015

Beiträge an Mitarbeitervorsorgekassen

2.011

2.048

Sonstige Rückstellungen

Angaben in Tausend Euro

Rückstellung für Jubiläumsgelder

Rückstellung für Kundenbetreuung und Marketing

Rückstellung für Rechts- und Beratungskosten

Rückstellung für Prämien­anpassung aus Rückver­sicherungs­verträgen

Rückstellung für Bestandspflege­provision

Übrige sonstige Rückstellungen

Summe

Stand 1. Jänner 2015

14.884

75.763

7.948

7.911

3.174

80.487

190.167

Zugänge

1.414

73.879

2.504

2.768

1.792

61.708

144.066

Auflösung nicht verbrauchter Rückstellungen

–917

–3.137

–2.099

–3

0

–19.860

–26.017

Zugänge aufgrund von Aufzinsung

321

0

0

0

0

0

321

Änderung des Konsolidierungskreises

0

0

–1

0

0

1.691

1.690

Umbuchung

0

2

0

0

0

–2

0

Verbrauch im laufenden Jahr

–10

–71.219

–2.932

–4.853

–1.023

–34.171

–114.208

Währungsdifferenzen

0

–10

0

7

57

–23

30

Stand 31. Dezember 2015

15.692

75.279

5.420

5.829

4.000

89.830

196.049

Stand 1. Jänner 2016

15.692

75.279

5.420

5.829

4.000

89.830

196.049

Zugänge

1.162

79.268

712

1.610

3.437

78.829

165.017

Auflösung nicht verbrauchter Rückstellungen

0

–1.738

–428

–78

–1

–18.098

–20.344

Zugänge aufgrund von Aufzinsung

144

0

0

0

0

0

144

Änderung des Konsolidierungskreises

342

0

32

0

0

–4.389

–4.015

Umbuchung

0

–3

0

0

0

603

600

Verbrauch im laufenden Jahr

–1.805

–64.621

–2.344

–3.908

–3.729

–52.674

–129.081

Währungsdifferenzen

0

81

–19

0

0

10

72

Umgliederung zur Veräußerung gehalten

0

–306

–1.480

0

0

–7.561

–9.347

Stand 31. Dezember 2016

15.535

87.960

1.894

3.452

3.707

86.549

199.096

Duration
Die Duration bezeichnet die gewichtete durchschnittliche Laufzeit einer zinssensitiven Kapitalanlage oder eines Portfolios und ist ein Risikomaß für die Sensitivität von Kapitalanlagen bei Zinssatzänderungen.